El cúter Lady Nelson sigue el modelo de un típico cúter británico de finales del siglo XVIII. El cutter es un diseño autóctono británico y fue desarrollado originalmente por los contrabandistas de Folkestone y alrededores. La Armada no tardó en apreciar los méritos del diseño del cúter y se emplearon en la Marina desde mediados del siglo XVIII para contrarrestar a los contrabandistas.
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